Integrating Sharia Compliance into Risk Management Practices in Islamic Microfinance Institutions
(Integrasi Kepatuhan Syariah dalam Praktik Manajemen Risiko pada Lembaga Keuangan Mikro Syariah)
DOI:
https://doi.org/10.30762/al-muhasib.v5i2.2557Keywords:
Sharia Compliance, Risk Management, Islamic Microfinance Institution, BMTAbstract
Abstract: This study examines the implementation of sharia compliance in risk management at KSPPS BMT Bina Ihsanul Fikri (BMT BIF) Yogyakarta as an Islamic Microfinance Institution (LKMS). The research employs a qualitative case study approach using document analysis and literature review to explore how sharia principles are integrated into operational risk management practices. The findings reveal that BMT BIF applies sharia-compliant contracts, transparent governance, and supervision by the Sharia Supervisory Board (DPS) to ensure avoidance of riba, gharar, and maisir in financial transactions. Risk mitigation is conducted through prudential financing analysis, restructuring mechanisms based on mutual agreement, and internal monitoring procedures. However, challenges remain, including low sharia financial literacy among members, limited human resources with sharia expertise, and insufficient digital-based audit systems. Strengthening strategies include continuous staff training, optimization of DPS roles, and gradual digitalization of information systems to enhance early risk detection. Consistent implementation of sharia compliance has contributed to increased member trust and institutional sustainability. Novelty of this study lies in integrating sharia compliance as an integral component of operational risk management within a cooperative-based Islamic microfinance institution, a perspective that remains limited in previous empirical studies on LKMS.
Abstrak: Penelitian ini bertujuan menganalisis penerapan kepatuhan syariah dalam manajemen risiko pada KSPPS BMT Bina Ihsanul Fikri (BMT BIF) Yogyakarta sebagai Lembaga Keuangan Mikro Syariah (LKMS). Penelitian menggunakan pendekatan studi kasus kualitatif melalui analisis dokumen dan kajian literatur untuk mengkaji integrasi prinsip-prinsip syariah dalam praktik pengelolaan risiko operasional. Hasil penelitian menunjukkan bahwa BMT BIF menerapkan akad-akad sesuai fatwa DSN-MUI, tata kelola transparan, serta pengawasan aktif Dewan Pengawas Syariah (DPS) guna memastikan terhindarnya praktik riba, gharar, dan maisir. Proses mitigasi risiko dilakukan melalui analisis kelayakan pembiayaan secara hati-hati, restrukturisasi berbasis musyawarah, serta pengawasan internal. Namun demikian, masih ditemukan kendala berupa rendahnya literasi keuangan syariah anggota, keterbatasan sumber daya manusia yang kompeten di bidang syariah, serta belum optimalnya sistem audit digital. Strategi penguatan dilakukan melalui pelatihan berkelanjutan, optimalisasi peran DPS, dan digitalisasi sistem informasi. Implementasi kepatuhan syariah secara konsisten terbukti meningkatkan kepercayaan anggota dan mendukung keberlanjutan lembaga. Kebaruan penelitian ini terletak pada integrasi kepatuhan syariah sebagai bagian dari manajemen risiko operasional pada LKMS berbasis koperasi, yang masih terbatas dikaji dalam penelitian sebelumnya.
References
Admi. “Rendah, Literasi dan Inklusi Masyarakat Jabar terhadap Bank Syariah.” Infosyariah.com, 2023.
Akroma, Ahmad Roni. “Analisis Penerapan Shariah Compliance untuk Inovasi Produk Lembaga Keuangan Mikro Syariah (Studi Kasus KSPPS Sumber Barokah Mandiri, Kab. Kediri).” Jurnal Dinamika Ekonomi Syariah 9, no. 2 (2022): 97–110. https://doi.org/10.53429/jdes.v9i2.394.
Atika, Cut Dina, Achmad Firdaus, dan Mukhamad Yasid. “Pengendalian Risiko Pembiayaan pada Lembaga Keuangan Mikro Syariah Menggunakan Enterprise Risk Management (ERM): Studi Kasus di Indonesia.” Jurnal 1, no. 2 (2021).
Azizah, Anisa Nur, Sepky Mardian, Ahmad Baehaqi, and Sharia Financing. “Persepsi Pengelola dan Implementasi Kepatuhan Syariah pada BMT Binamas.” JESKaPe: Jurnal Ekonomi Syariah, Akuntansi dan Perbankan 5, no. 2 (2021): 175–202.
Darma, D., and F. Fajri. “Analisis Dampak Penerapan Akuntansi Syariah pada Lembaga Keuangan Mikro Syariah.” Jurnal Ekonomi, Bisnis, dan Manajemen 1 (2023): 2–16.
Dasopang, Nursania. “BMT sebagai Lembaga Keuangan Syariah.” Islamic Circle 3, no. 2 (2023): 63–71. https://doi.org/10.56874/islamiccircle.v3i2.1138.
Elda Unike Atmajaya, Dwi Putri Noviani, Serly Anisa Putri, Stela Naswa Glediska Diska, and Arinza Gusti Maharani. “Kepatuhan Syariah (Sharia Compliance) pada Lembaga Keuangan Mikro Syariah.” Journal of Economics and Business 2, no. 1 (2024): 133–43. https://doi.org/10.61994/econis.v2i1.473.
Hasan, Hurriah Ali. “Pertumbuhan Keuangan Syariah di Asia Tenggara: Tantangan dan Peluang untuk Indonesia.” Jurnal Kajian Islam Kontemporer 15, no. 2 (2024): 184–91.
Latif, Abdul. “Teknik Pengawasan Kualitas Kepatuhan Syariah (Sharia Compliance).” Jurnal Ekonomi Islam 10, no. 1 (2018): 89–108.
Latifah, Eny, and Zahara Fika. “Peran Dewan Pengawas Syariah dengan Pendekatan Sharia Compliance pada Lembaga Keuangan Mikro Syariah (Studi Kasus USPPS BMT Sunan Drajat).” Journal of Finance and Business Digital 1, no. 1 (2022): 25–38. https://doi.org/10.55927/jfbd.v1i1.1197.
Masyithoh, Novita Dewi. “Analisis Normatif Undang-Undang No. 1 Tahun 2013 tentang Lembaga Keuangan Mikro atas Status Badan Hukum dan Pengawasan Baitul Maal Wat Tamwil.” Economica: Jurnal Ekonomi Islam 5, no. 2 (2014): 17–36. https://doi.org/10.21580/economica.2014.5.2.768.
Mawarni, Mega. “Pentingnya Manajemen Risiko Hukum bagi Keberlangsungan Lembaga Keuangan Syariah.” Maliki Interdisciplinary Journal 2, no. 5 (2024): 1217–24.
Mughni, Abdul, and Fiqih Afriadi. “Dekomposisi Permasalahan dan Solusi Kebijakan Pengembangan LKMS Berbasis Grameen.” JABI (Jurnal Akuntansi Berkelanjutan Indonesia) 2, no. 1 (2019): 77–92. https://doi.org/10.32493/jabi.v2i1.y2019.p77-92.
Muigital. “OJK: Meski Masih Rendah, Literasi dan Inklusi Keuangan Syariah Alami Peningkatan.” Muigital, 2024.
Putra Wijaya, Andy. “Peran DPS dan Penerapan Sharia Compliance pada KSPPS BMT El-Bummi 373 Piyungan.” Quranomic: Jurnal Ekonomi dan Bisnis Islam 1, no. 2 (2022): 160.
Rafidah, Azizah Shodiqoh, and Happy Novasila Maharani. “Inovasi dan Pengembangan Produk Keuangan Syariah: Tantangan dan Prospek Era Revolusi Industri 4.0.” Jurnal Ilmiah Edunomika 8, no. 1 (2024): 1–14.
Rahmalia, Alika, Fahmi Azis, Ghaitsa Mutiara Putri, Iir Abdulharis, and Riza Mahmud Yunus. “Mikro Syariah di Indonesia.” Gunung Djati Conference Series 17, no. 1 (2024): 90–102.
Ramadhani, Melisa, Rini Puji Astuti, Siti Soleha, and Anggi Hadi Pratama. “Integritas Manajemen Risiko dan Prinsip Syariah dalam Layanan Proteksi Keuangan Syariah.” Jurnal Penelitian Nusantara 1 (2025): 66–70.
Suharto Tentiyo. “Konsep Penerapan Manajemen Risiko Hukum (Legal Risk) pada Lembaga Keuangan dan Perbankan Syariah di Indonesia.” Jurnal Mataram 11, no. 1 (2022): 269–70.
Susilo, Edi, and A. Khoirul Anam. “Sharia Compliance Akad Berbasis Natural Uncertainty Contract (NUC) Lembaga Keuangan Mikro Syariah di Kabupaten Jepara.” Journal of Islamic Economics 2, no. 1 (2018): 20–37.
Syahrial, Murah. “Peran Dewan Pengawas Syariah (DPS) terhadap Kepatuhan Pemenuhan Syariah pada Perbankan Syariah.” Jurnal An-Nahl 9, no. 1 (2022): 45–52. https://doi.org/10.54576/annahl.v9i1.47.
Syarkaini. “Tingkat Literasi Ekonomi Syariah Karyawan BMT Indragiri.” Tafidu Jurnal 2, no. 1 (2023): 80–90.
Utami, Wahyuni Dwi, and Lailatu Qadariyah. “Analisis Manajemen Pembiayaan Lembaga Keuangan Mikro.” Journal of Islamic Economics and Business 9, no. 1 (2024): 155–75.
Waluyo, Agus. “Kepatuhan Bank Syariah terhadap Fatwa Dewan Syariah Nasional Pasca Transformasi ke dalam Hukum Positif.” Inferensi 10, no. 2 (2016): 517–38. https://doi.org/10.18326/infsl3.v10i2.517-538.
Waruwu, Marinu, Siti Natijatul Pu’at, Patrisia Rahayu Utami, Elli Yanti, and Marwah Rusydiana. “Metode Penelitian Kuantitatif: Konsep, Jenis, Tahapan dan Kelebihan.” Jurnal Ilmiah Profesi Pendidikan 10, no. 1 (2025): 917–32. https://doi.org/10.29303/jipp.v10i1.3057
Published
How to Cite
Issue
Section
License
Copyright (c) 2025 Dwi Meilindri, Uswatun Hasanah, Hilma Fanniar Rohman
This work is licensed under a Creative Commons Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 International License.
1.jpg){kind=logo}
